Popular German film star Hans Albers plays the brother of drug-addicted opera star Gerda Maurus. When Albers takes Gerda to a sanitarium, they both become targets of slimy dope peddler Peter Lorre, who fears that Gerda will blow the whistle on him. Lorre kidnaps the woman, leading Albers on a frantic chase. With the help of another opera singer (Trude von Molo), Albers discovers the secret behind Lorre's drug-smuggling operation, rescues his sister, and exposes the respectable "Mr. Big" behind the whole narcotics racket. Filmed in Germany, White Demon (Der Weisse Damon) was also shot in a French-language version, which co-starred Peter Lorre. 

Heini Gildemeister kehrt nach langjährigem Südamerikaaufenthalt nach Hamburg zurück. Als er zu Hause seine Schwester Gerda wiedersieht, ist er entsetzt. Sie ist schwach und krank, und doch soll die Sängerin in diesem Zustand am nächsten Tag eine Tournee nach Paris antreten. Heini merkt sofort, dass hier etwas nicht stimmt und erfährt vom Arzt, dass seine Schwester kokainsüchtig ist. Doch sie verrät ihm nicht, von wem sie den Stoff bekommt. Mit allen Mitteln will er ihre Abreise verhindern, doch immer wieder gelingt es den Hintermännern der Rauschgiftbande, die beiden voneinander zu trennen. Als es ihm endlich gelingt, sie in Paris in ein Sanatorium zu bringen, schafft er es auch, die Bande auffliegen zu lassen. Er und Gerdas Freundin Dora kehren als Sieger und Verbündete fürs ganze Leben nach Hamburg zurück.